Жил-был мальчик Вова, настоящий непоседа. Ему было сложно усидеть на месте дольше пяти минут. Мама звала его домой обедать, но Вова увлечённо играл в саду. Его лучшим другом был Ося — мягкий, разноцветный осьминог с восемью весёлыми щупальцами и добрыми глазами-пуговками. Вова повсюду таскал его с собой, рассказывая ему все свои секреты. «Ося, представляешь, если бы мы могли полететь на Луну?» — шептал он, подбрасывая игрушку в воздух. Он и не заметил, как начало темнеть.
Вдруг одна из плюшевых щупалец Оси шевельнулась и легонько коснулась щеки Вовы. Мальчик замер от удивления. «Вова, мне нужна твоя помощь», — прошептал Ося тихим, шуршащим голосом. Глаза-пуговки игрушки моргнули, словно настоящие. Вова так и сел на траву, не веря своим ушам. «Ты... ты говоришь?» — еле вымолвил он. «Да, — ответил осьминог. — Я пришёл из мира, где все игрушки живые. И сейчас нашей волшебной стране грозит большая беда».
Ося рассказал, что в их Игрушечном Королевстве появился злой Пыльный Король. Он обиделся на детей, которые перестали с ним играть, и теперь высасывает все яркие краски из мира. «Наши плюшевые луга становятся серыми, а леденцовые реки теряют свой блеск. Скоро всё станет унылым и безжизненным», — грустно покачал головой Ося. «Без детской фантазии и смеха нам не вернуть цвета. Только ты можешь нам помочь, ведь ты веришь в чудеса!» — добавил он.
Сердце Вовы забилось от волнения. Настоящее приключение! Забыв про ужин и мамины наставления, он решительно кивнул. «Конечно, я помогу! Я не позволю никакому Пыльному Королю испортить твой дом!» — воскликнул он. «Но как мы туда попадём?» Ося подмигнул ему своим пуговичным глазом. «Портал откроется в самом обычном месте, где игрушки чувствуют себя как дома. Он спрятан там, где ты хранишь свои самые большие секреты. Искать нужно в твоём старом сундуке для игрушек!»
Они бросились в детскую комнату. Старый деревянный сундук стоял в углу. Как только Вова поднял тяжёлую крышку, изнутри полился мягкий, радужный свет. «Скорее!» — крикнул Ося. Не раздумывая ни секунды, Вова зажмурился и прыгнул внутрь. Он почувствовал, будто скользит по шёлковой горке, а вокруг звенят крошечные колокольчики. Приземлился он на что-то мягкое. Открыв глаза, Вова ахнул: он стоял посреди луга из плюшевого мха, но всё вокруг было блёклым.
Небо над головой было не голубым, а сероватым, словно выцветшая ткань. Даже деревья-пирамидки и цветы-погремушки выглядели тусклыми и печальными. Навстречу им выбежал маленький тряпичный зайчик с поникшими ушами. «Это ужасно! Моя морковка из оранжевого фетра стала почти белой!» — пожаловался он. «Пыльный Король украл все цвета. Его замок находится за Карамельными горами, но путь туда охраняют его серые стражи — забытые оловянные солдатики. Никто не решается туда идти», — пропищал он.
Вова решительно сжал кулаки. Он был непоседой, но никогда не был трусом. «Мы пойдём! Мы вернём все цвета!» — громко объявил он. Зайчик с удивлением посмотрел на него. «Правда? Ты не боишься?» — спросил он с надеждой. «С таким другом, как Ося, мне ничего не страшно!» — ответил Вова и посадил осьминога себе на плечо. «Веди нас, зайчик! Покажи дорогу к Карамельным горам!» В глазах тряпичного зайчика зажглась искорка. Он расправил ушки и кивнул.
Троица добралась до подножия Карамельных гор. Вершины, когда-то сверкающие всеми цветами леденцов, теперь были покрыты серой пыльной дымкой. Вдалеке виднелся мрачный замок Пыльного Короля, похожий на гору старых, забытых вещей. Внезапно земля задрожала. Прямо перед ними из-под земли выросла целая армия оловянных солдатиков. Их глаза недобро блестели, а в руках были игрушечные, но острые сабли. «Стой! Дальше дороги нет!» — проскрипел их командир, преграждая путь героям.
